A股飆漲，股東套現(xiàn)!今年以來(lái)，近800家公司的重要股東通過(guò)二級(jí)市場(chǎng)交易套現(xiàn)522億元，不論是數(shù)量還是金額，都呈明顯上升趨勢(shì)，而僅有330余家公司增持160億元。隨著4月解禁小高峰的到來(lái)，需警惕上市公司的減持沖動(dòng)進(jìn)一步加劇。
4月以來(lái)短短3個(gè)交易日，滬指登上3100點(diǎn)，昨日更是站上3200點(diǎn)，深成指也突破萬(wàn)點(diǎn)整數(shù)關(guān)口。隨著股指節(jié)節(jié)攀升，上市公司重要股東的兌現(xiàn)意愿愈加強(qiáng)烈，周大生周二公告顯示，第一大流通股股東北極光投資在今年2月19日至4月1日期間共減持465.11萬(wàn)股，減持金額1.46億元;加上其在1月21日和22日減持20萬(wàn)股，套現(xiàn)545.6萬(wàn)元，北極光投資今年已經(jīng)套現(xiàn)1.52億元。
統(tǒng)計(jì)顯示，4月1日和2日，共有周大生、博信股份、鵬鷂環(huán)保、山東礦機(jī)、光一科技和猛獅科技等6家公司公告重要股東減持信息，且減持金額都超過(guò)千萬(wàn)元以上。
經(jīng)歷過(guò)三年半漫長(zhǎng)的調(diào)整之后，今年一季度，A股進(jìn)入快速上漲階段，滬指從2400點(diǎn)飆升至3100點(diǎn)，季度漲幅23.93%，深成指上漲36.84%，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)上漲35.43%。股價(jià)上行，上市公司重要股東選擇賣(mài)股票兌現(xiàn)收益。
大眾證券報(bào)記者進(jìn)一步統(tǒng)計(jì)顯示，今年1-3月，共有783家公司的重要股東套現(xiàn)，也就是說(shuō)每5家公司中就有1家公司選擇兌現(xiàn)收益，這一數(shù)據(jù)是2018年同期的1.67倍;兌現(xiàn)金額高達(dá)519.19億元，是2018年同期的1.27倍。兌現(xiàn)金額超過(guò)1億元的公司有117家，其中中興通訊、立訊精密、信維通信、同方股份等4家公司重要股東的套現(xiàn)金額均超過(guò)10億元，且這4家公司同屬計(jì)算機(jī)行業(yè)，這與一季度電子板塊內(nèi)熱門(mén)概念不斷涌現(xiàn)，板塊受益居前有關(guān)。
在一季度的3個(gè)月中，3月份的減持套現(xiàn)明顯增加。3月份，464家公司重要股東兌現(xiàn)收益293.86億元，數(shù)量占全季度的六成為近4年來(lái)的單月高點(diǎn)，金額占57%，也是近兩年的單月高峰。
與減持熱情高漲形成鮮明對(duì)比的是上市公司的增持股東大幅下降。統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，一季度，共有330家公司的重要股東選擇增持公司股份，僅為2018年同期的54%，也是2018年以來(lái)增持家數(shù)最少的季度;增持金額160.41億元，是2018年同期的53%，為去年以來(lái)單季增持金額最低的季度。增持金額超過(guò)1億元的公司僅46家，其中江蘇銀行最高，為14.7億元，也是僅有的1家增持超過(guò)10億元的公司。
光大證券的歷史數(shù)據(jù)研究表明，減持規(guī)模放大通常與反彈相關(guān)聯(lián)，2013年以前的領(lǐng)先預(yù)測(cè)作用較為明顯，2014年開(kāi)始，政策監(jiān)管加上市場(chǎng)單邊運(yùn)行的原因，減持規(guī)模和市場(chǎng)表現(xiàn)相關(guān)度下降?！?019年市場(chǎng)多為震蕩環(huán)境，產(chǎn)業(yè)資本凈減持行為有望再次成為領(lǐng)先指標(biāo)。按行業(yè)劃分之后，消費(fèi)類(lèi)和科創(chuàng)類(lèi)行業(yè)產(chǎn)業(yè)資本凈減持的市場(chǎng)領(lǐng)先效應(yīng)最強(qiáng)?！惫獯笞C券分析師陳治中表示。
更值得注意的是，4月份的A股解禁市場(chǎng)接近2900億元，較3月份大幅增加，傳媒、電力、公共事業(yè)、家電等行業(yè)的解禁金額都比較大。在A股連續(xù)上漲之后，產(chǎn)業(yè)資本的減持意愿將進(jìn)一步增強(qiáng)，投資者選擇股票時(shí)需警惕這些面臨大規(guī)模解禁的公司。
