近期，中證中小投資者服務(wù)中心（簡稱投服中心）就恒康醫(yī)療集團(tuán)股份有限公司（簡稱恒康醫(yī)療）市場操縱違法違規(guī)行為正式向成都市中級人民法院提起訴訟，成都中院于8月2日正式立案受理。
據(jù)悉，這是投服中心首次針對資本市場操縱違法違規(guī)行為提起民事?lián)p害賠償支持訴訟，該案也是我國資本市場首例市場操縱支持訴訟案。
恒康醫(yī)療，原為“獨(dú)一味”，于2008年3月6日在深圳證券交易所中小板上市，2014年1月份更名為恒康醫(yī)療。2017年8月11日，中國證監(jiān)會對恒康醫(yī)療研究顧問機(jī)構(gòu)上海蝶彩資產(chǎn)管理有限公司（簡稱蝶彩資產(chǎn)）、蝶彩資產(chǎn)實(shí)際控制人、恒康醫(yī)療控股股東及實(shí)際控制人合謀操縱恒康醫(yī)療股票案作出“沒收蝶彩資產(chǎn)違法所得4858萬元，處以9716萬元罰款”等行政處罰措施。
2018年1月19日，中國證監(jiān)會將此案列為“2017年證監(jiān)稽查20起典型違法案例”，認(rèn)定“該案是上市公司實(shí)際控制人與私募機(jī)構(gòu)內(nèi)外勾結(jié)講故事、造熱點(diǎn)、炒股價(jià)的一起典型案件，案件的查處，為上市公司大股東、實(shí)際控制人及市場機(jī)構(gòu)劃定了醒目‘紅線’，警醒各方遠(yuǎn)離‘偽市值管理’。”
本著“追首要違法之人”，維護(hù)上市公司廣大中小股東權(quán)益的原則，受中小投資者委托，投服中心聘請中心公益律師團(tuán)成員、上海市上正律師事務(wù)所主任律師程曉鳴，合伙律師周文平為原告代理人，將恒康醫(yī)療控股股東及實(shí)際控制人闕某列為被告，正式提起支持訴訟。
投服中心此次支持起訴“恒康醫(yī)療”市場操縱違法違規(guī)行為具有重大意義。
一是有助于完善證券市場侵權(quán)民事賠償訴訟制度。為正確審理證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件，規(guī)范證券市場民事行為，保護(hù)投資者合法權(quán)益，最高人民法院2003年發(fā)布了關(guān)于審理證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定，經(jīng)過10多年發(fā)展，全國各地法院審判實(shí)踐積累了豐富經(jīng)驗(yàn)。然而，針對內(nèi)幕交易和市場操縱民事賠償并沒有相關(guān)司法解釋，案例實(shí)踐也較少。將支持訴訟案件類型拓展至市場操縱領(lǐng)域，有助于進(jìn)一步豐富司法實(shí)踐，健全證券市場民事賠償訴訟制度。
二是有助于解決中小投資者尋求賠償?shù)膶I(yè)支持問題。我國證券市場操縱民事賠償損失認(rèn)定沒有相關(guān)判例可以借鑒。投服中心結(jié)合我國資本市場特點(diǎn)，利用本次案件，改革創(chuàng)新一套損失計(jì)算邏輯和認(rèn)定方法，有助于解決受損投資者尋求賠償專業(yè)能力不足的難題，滿足中小投資者的權(quán)利救濟(jì)需求。
三是有助于喚醒中小投資者維權(quán)意識，依法維護(hù)自身合法權(quán)益。投服中心作為證券金融類公益機(jī)構(gòu)，通過協(xié)助投資者開展支持訴訟，積極支持受損投資者求償，尤其是此次“恒康醫(yī)療”支持訴訟案的“破題”，讓廣大中小投資者切實(shí)認(rèn)識到訴訟維權(quán)索賠的可行性，一定程度上改變了中小投資者在司法過程中的弱勢局面，有利于示范引領(lǐng)更多的投資者通過法律途徑維護(hù)合法權(quán)益。
下一步，投服中心將繼續(xù)探索優(yōu)化證券支持訴訟工作模式，積極推進(jìn)投服中心提起的案件先審先判和支持訴訟示范判決機(jī)制試點(diǎn)，切實(shí)維護(hù)投資者合法權(quán)益。
