明星“撞衫”是一大忌諱。對于公眾公司而言，如果證券簡稱“撞臉”，可能給相關(guān)公司及投資者造成極大困擾。據(jù)中國證券報記者不完全統(tǒng)計(jì)，截至目前，13家新三板公司與A股公司的證券簡稱完全一致。此外，不少公司的證券簡稱相似，容易造成混淆。有的公司證券簡稱與行業(yè)名稱相同。專家建議，為避免此類情況給相關(guān)公司及投資者帶來困擾，證券簡稱的取名應(yīng)進(jìn)一步規(guī)范。
重名引發(fā)尷尬
7月19日，A股公司同益股份發(fā)布澄清公告稱，近日有媒體報道同益股份73.14%股份遭司法凍結(jié)事項(xiàng)，引發(fā)投資者關(guān)注，對公司造成不利影響。公司表示，該報道的主體為新三板掛牌公司同益股份，其全稱為遼寧同益物流股份有限公司，主營危險化學(xué)品道路運(yùn)輸業(yè)務(wù)。
而上市公司全稱為深圳市同益實(shí)業(yè)股份有限公司，主營業(yè)務(wù)為中高端化工及電子材料一體化解決方案，與該掛牌公司無任何關(guān)聯(lián)關(guān)系及業(yè)務(wù)往來。且不存在股份遭司法凍結(jié)等情形。
根據(jù)新三板公司同益股份的主辦券商中銀國際證券7月18日晚間發(fā)布的風(fēng)險提示公告，因遼陽銀行撫順分行向法院提出財產(chǎn)保全申請，公司73.14%股份被司法凍結(jié)，可能導(dǎo)致公司控制權(quán)發(fā)生變化，對公司生產(chǎn)經(jīng)營帶來重大不確定影響。
新三板公司同益股份被風(fēng)險提示的次日，A股公司同益股份股價下跌3.7%。上市公司于7月19日晚間發(fā)布澄清公告之后，股價上漲1.07%。
證券簡稱相同成為這一尷尬鬧劇的“元兇”。據(jù)中國證券報記者不完全統(tǒng)計(jì)，截至7月24日，共13家新三板掛牌企業(yè)與A股公司的證券簡稱完全一致。其中，有的企業(yè)還屬于相同行業(yè)。比如，A股公司華寶香精股份有限公司的證券簡稱為華寶股份，掛牌企業(yè)深圳市華寶新能源股份有限公司的證券簡稱同樣為華寶股份，且兩家企業(yè)同屬證監(jiān)會行業(yè)分類中的制造業(yè)。
除了證券簡稱完全相同的情況，證券簡稱雷同則更為普遍。
統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，在新三板市場，以“東方”兩字作為證券簡稱開頭的掛牌企業(yè)達(dá)33家，包括東方海川、東方視野、東方飛云、東方信達(dá)、東方同信。這些企業(yè)并不屬于同一集團(tuán)，業(yè)務(wù)也千差萬別。
今年3月8日，股價處于下行態(tài)勢的新三板企業(yè)彩訊科技股價突然上漲21.74%。但隨后的三個交易日，股價分別下跌14.29%、8.33%、19.7%。梳理公告發(fā)現(xiàn)，彩訊科技股份有限公司(簡稱“彩訊股份”)于3月6日公告稱，將于近日在創(chuàng)業(yè)板發(fā)行新股。而掛牌公司彩訊科技在此期間并無什么動作。
對于突如其來的股價怪異漲勢，分析人士表示，不排除部分投資者認(rèn)錯公司進(jìn)錯場。兩家公司證券簡稱相近，主營業(yè)務(wù)類似。創(chuàng)業(yè)板公司彩訊股份是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和服務(wù)供應(yīng)商;掛牌公司彩訊科技主要從事各類大型數(shù)字高清顯示系統(tǒng)、數(shù)字圖像處理設(shè)備、數(shù)字顯示設(shè)備、數(shù)字信號傳輸切換設(shè)備及相關(guān)軟件的研發(fā)、制造、銷售及技術(shù)服務(wù)。
有的公司的證券簡稱直接與行業(yè)名劃“等號”。如新三板公司澄星無人機(jī)，證券簡稱為“無人機(jī)”，鈦鉑新媒體簡稱直接叫“新媒體”。A股市場也存在這種情況，比如，新松機(jī)器人的證券簡稱為“機(jī)器人”。
可能造成誤傷
業(yè)內(nèi)人士指出，證券簡稱重名容易對相關(guān)公司及投資者造成困擾。有的企業(yè)還因?yàn)楹喎Q問題引發(fā)訴訟。
2016年11月，上市公司山東能源集團(tuán)(簡稱“山東能源”)起訴新三板掛牌企業(yè)山東泰維能源(現(xiàn)簡稱“泰維能源”)商標(biāo)侵權(quán)和不正當(dāng)競爭。訴因是該新三板公司當(dāng)時的證券簡稱為“山東能源”，且多家媒體宣傳報道中均使用“山東能源”作為該企業(yè)簡稱。
上市公司表示，山東泰維能源使用“山東能源”作為企業(yè)簡稱，侵犯了原告企業(yè)字號權(quán)，且被告經(jīng)營范圍與原告經(jīng)營范圍近似，極易引起消費(fèi)者對兩家公司的混淆，導(dǎo)致消費(fèi)者認(rèn)為原、被告具有關(guān)聯(lián)關(guān)系，或認(rèn)為被告提供的產(chǎn)品或服務(wù)來源于原告。
資料顯示，山東能源集團(tuán)早在2013年6月就注冊了“山東能源”文字、拼音、圖形商標(biāo)，注冊有效期為2013年6月21日至2023年6月20日。泰維能源于2015年5月申請掛牌新三板，申請股票簡稱為“山東能源”，并獲得股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的批準(zhǔn)。
在一審判決中，相關(guān)法院判決山東泰維能源敗訴，要求其在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)中變更“山東能源”的證券簡稱，并支付山東能源集團(tuán)9萬元費(fèi)用。不過，山東泰維能源隨即提起上訴。
此后，在山東省高級人民法院的調(diào)解下，山東能源集團(tuán)與山東泰維能源簽訂和解協(xié)議。協(xié)議約定，山東泰維能源向全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)提出申請變更“山東能源”的證券簡稱，爭取60日內(nèi)、最遲90日內(nèi)完成證券簡稱變更。證券簡稱變更后，山東能源集團(tuán)放棄本案一審判決所判令的維權(quán)合理費(fèi)用9萬元等。
北京南山投資創(chuàng)始人周運(yùn)南對中國證券報記者表示，出現(xiàn)此類問題，首先還是審核環(huán)節(jié)，證券簡稱同名依然被核準(zhǔn);其次，企業(yè)及相關(guān)券商應(yīng)該事先查詢是否重名。周運(yùn)南表示，證券簡稱近似或雷同，對于一些不熟悉情況投資者，可能會造成誤會和甚至誤操作。
申萬宏新三板首席分析師劉靖指出，重名確實(shí)會給相關(guān)企業(yè)和投資人帶來不必要的困擾。首先，投資者買賣股票時誤操作可能影響正常交易;其次，出現(xiàn)負(fù)面新聞時，如果不認(rèn)真甄別，相關(guān)公司以及投資者容易被“誤傷”。
“新三板和A股屬于兩個市場，交易賬戶、代碼、交易方式均不一樣。如果僅僅因?yàn)楹喎Q相同而搞錯，要么太粗心，要么交易系統(tǒng)設(shè)計(jì)不夠友好?！眲⒕副硎荆霸贏股市場，投資者代碼打錯或簡稱而買錯股票，投資人自己要承擔(dān)責(zé)任。對于交易系統(tǒng)的設(shè)計(jì)問題，比如輸入簡稱，出現(xiàn)兩個股票提示，沒有標(biāo)注哪家是A股，哪家是新三板股票，這屬于系統(tǒng)交互的友好性問題。即便在這種情況下出現(xiàn)誤買誤賣，也很難維權(quán)?！?/p>
取名規(guī)則待規(guī)范
2017年6月，《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)股票掛牌業(yè)務(wù)操作指南(試行)》發(fā)布，規(guī)定申請掛牌公司應(yīng)在報請掛牌時，一并提交證券簡稱及證券代碼申請書，并由主辦券商將擬定的證券簡稱填報在申請掛牌公司基本情況中。證券簡稱原則上從公司名稱中選取不超過八個字符(單字節(jié)字符)且應(yīng)避免與已掛牌公司和上市公司重復(fù)。
而上市規(guī)則并未明確規(guī)定上市公司證券簡稱不得與新三板已掛牌公司重復(fù)。而根據(jù)《企業(yè)名稱登記管理規(guī)定》，企業(yè)只準(zhǔn)使用一個名稱，在登記主管機(jī)關(guān)轄區(qū)內(nèi)不得與已登記注冊的同行業(yè)企業(yè)名稱相同或者近似。
對于新三板企業(yè)與A股公司出現(xiàn)證券簡稱重名情況，周運(yùn)南認(rèn)為，中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)的交易已于2014年在所有券商交易系統(tǒng)并網(wǎng)同步，而滬深交易所可能沒有將新三板掛牌公司的證券簡稱列入簡稱庫，導(dǎo)致出現(xiàn)簡稱完全一樣的情況。“簡稱相同但出現(xiàn)兩個證券代碼并指向兩家不同市場的公司，這應(yīng)該屬于工作疏漏?！?/p>
張馳指出，工商登記過程中需要查重名的情況，其實(shí)并不難操作。出現(xiàn)證券簡稱重名，說明監(jiān)管機(jī)構(gòu)之間協(xié)調(diào)機(jī)制需要完善。
對于證券簡稱取名的規(guī)范措施，分析人士表示，可以從兩個維度著手。除了監(jiān)管機(jī)構(gòu)的維度，可以從相關(guān)企業(yè)出發(fā)，將問題止于源頭?！敖鉀Q辦法包括：遵循誰先使用誰保留的原則，后來者重新申請修改證券簡稱;證券簡稱重名企業(yè)相互協(xié)商，并給予適當(dāng)補(bǔ)償?！敝苓\(yùn)南認(rèn)為，“作為后來的掛牌企業(yè)，建議盡量不與已被使用的證券簡稱相同或相似。不過，如果因?yàn)槠放?、商號或者商?biāo)等因素，則需要具體情況具體分析?！?/p>
周運(yùn)南表示，新三板掛牌公司的證券簡稱的命名原則通常從公司全稱中選擇三個或四個字，只要不與現(xiàn)有A股上市公司或新三板公司完全重合，基本上審批能夠通過。“證券簡稱采用公司全稱中的三個或四個字，且沒有完全重復(fù)，原則上不應(yīng)多干涉?！?/p>
對于證券簡稱與行業(yè)名稱相同的情況，劉靖認(rèn)為，將公司簡稱與整個行業(yè)劃上等號，這種現(xiàn)象有待規(guī)范。周運(yùn)南則認(rèn)為，好的證券簡稱是市值的組成部分，特別是在A股市場，好的證券簡稱尤為可貴。
