臨近年末，證監(jiān)會執(zhí)法再度升級。
12月1日，證監(jiān)會新聞發(fā)布會，新聞發(fā)言人高莉表示證監(jiān)會將修訂《證券期貨市場誠信監(jiān)督管理辦法》（下稱“《誠信監(jiān)督辦法》”），擴(kuò)充誠信監(jiān)督覆蓋的主體范圍。
與此同時(shí)，證監(jiān)會還一同公布了2016年針對上市公司實(shí)際控制人或董事長執(zhí)法行動的情況，2016年以來32名實(shí)際控制人、董事長被證監(jiān)會立案調(diào)查。
點(diǎn)面結(jié)合，證監(jiān)會監(jiān)管執(zhí)法的廣度和精度都在持續(xù)提升。
擴(kuò)大誠信監(jiān)督范圍
首先是執(zhí)法廣度。近年來，不僅主板、創(chuàng)業(yè)板不斷擴(kuò)大，“新三板”、私募基金市場發(fā)展迅速，區(qū)域股權(quán)市場也納入規(guī)范發(fā)展軌道，資產(chǎn)支持證券、債券以及期貨等領(lǐng)域也有新發(fā)展。然而在目前的誠信監(jiān)管體系中，并未將上述這些領(lǐng)域納入。
證監(jiān)會此次修改《誠信監(jiān)督辦法》會將上述市場領(lǐng)域全部納入，而本次修訂的核心內(nèi)容正是完善誠信監(jiān)管制度，對資本市場新領(lǐng)域、新主體、新活動實(shí)現(xiàn)誠信監(jiān)管“全覆蓋”。
除了誠信監(jiān)督覆蓋的市場更加多元和完善。記者了解到，誠信監(jiān)督也將深入各類業(yè)態(tài)和模式中。
“近年來不僅融資融券發(fā)展迅速，債券質(zhì)押式回購、約定式購回等也有很大發(fā)展，有必要將這類交易活動中的誠信信息予以納入，并引導(dǎo)相關(guān)主體在這類交易活動中查詢誠信檔案，體現(xiàn)誠信約束。”證監(jiān)會法律部的一位人士透露。
在此之前資本市場誠信監(jiān)督更多的是針對上市公司主體或者中介機(jī)構(gòu)主體，鮮有涉及投資者。
此次修訂加入了相應(yīng)的內(nèi)容?！搬槍Σ怀墒斓慕灰渍哂斜匾ㄟ^修改誠信辦法，將其納入誠信檔案。”前述法律部人士講道。
對于這類投資者，修改后的《監(jiān)督管理辦法》將在其開戶環(huán)節(jié)做出限制。證監(jiān)會在修訂中表示，“券商和期貨公司在開戶時(shí)，需要查閱投資者、客戶的誠信檔案，發(fā)現(xiàn)有法定的禁止參與證券期貨市場活動情形的，不得為其開立相關(guān)賬戶。”
失信主體將受到限制，而守信主體則會得到激勵。證監(jiān)會對于《誠信監(jiān)督辦法》的修訂也體現(xiàn)了獎懲分明的原則。
記者獲悉，證監(jiān)會將要在修改后的《誠信監(jiān)督辦法》中建立主要市場主體誠信積分管理制度，對主要市場主體實(shí)施誠信分類監(jiān)管，對誠信狀況良好的行政許可事項(xiàng)申請人實(shí)行優(yōu)先審查制度，建立行政許可“綠色通道”制度，激勵守信。
總體而言，修改后《誠信監(jiān)督辦法》將會大大提高證監(jiān)會執(zhí)法的廣度。
前全國人大財(cái)經(jīng)委法案主任朱少平接受記者采訪時(shí)表示：“誠信是市場經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)，對市場以及參與主體的誠信監(jiān)管是證券期貨市場的重要內(nèi)容。經(jīng)過多年發(fā)展，業(yè)內(nèi)也產(chǎn)生了一些新情況和新要求，迫切需要針對當(dāng)前情況對辦法作出修改，以適應(yīng)業(yè)務(wù)與行業(yè)的發(fā)展要求?！?/p>
精確執(zhí)法特殊群體
如果說證監(jiān)會修訂《誠信監(jiān)督辦法》提升了執(zhí)法的廣度，那么針對上市公司董事長或?qū)嶋H控制人的執(zhí)法行動則提升了證監(jiān)會執(zhí)法的精度。
記者在發(fā)布會上獲悉，2016年以來，證監(jiān)會對32名實(shí)際控制人、董事長立案調(diào)查，涉及主板上市公司13家、中小板上市公司11家、創(chuàng)業(yè)板上市公司2家。
相繼對包括溫德乙、郭叢軍、鮮言、闕文斌、張恩榮等人作出行政處罰，對部分人員依法采取證券市場禁入措施，將涉嫌犯罪行為依法移送追究刑事責(zé)任。
證監(jiān)會新聞發(fā)言人高莉在發(fā)布會上講道：“上市公司實(shí)際控制人、董事長依法履職、誠實(shí)守信是上市公司合規(guī)經(jīng)營和健康發(fā)展的重要保障。近年來，證監(jiān)會在監(jiān)管工作中始終高度關(guān)注上市公司實(shí)際控制人、董事長的履職情況，對其濫用控制權(quán)、利用職務(wù)便利和優(yōu)勢地位實(shí)施的各類違法行為予以堅(jiān)決查處?！?/p>
上市公司實(shí)際控制人或董事長通常在信息和持股方面具有絕對優(yōu)勢，因此操縱市場和內(nèi)幕交易等違法行為成為這類群體的高發(fā)類案件。
據(jù)記者了解，32名被證監(jiān)會調(diào)查的實(shí)際控制人、董事長有的找熱點(diǎn)、編題材、講故事，操控公司信息披露的內(nèi)容、時(shí)點(diǎn)與節(jié)奏，配合二級市場操縱股價(jià)。有的通過資金占用、違規(guī)擔(dān)保、非公允關(guān)聯(lián)交易等手段損害上市公司利益。
更有甚者，控制多家上市公司實(shí)施多項(xiàng)違法違規(guī)，演變?yōu)椤袄飸?yīng)外合”式產(chǎn)業(yè)鏈，虛假陳述、信息操縱、內(nèi)幕交易、違規(guī)減持交織復(fù)合，嚴(yán)重?fù)p害投資者利益，社會影響十分惡劣。
如匹凸匹（600696.SH）前董事長，同樣也是ST慧球（600556.SH）實(shí)際控制人的鮮言便是這類代表。
“實(shí)際控制人、董事長是上市公司的核心成員，相比一般投資者，在信息和持股方面都有巨大的不對稱性，需要對這一類群體專門加強(qiáng)監(jiān)管和約束?！币晃槐本┲袀惵蓭熓聞?wù)所的人士認(rèn)為。
